МФО (микрофинансовая организация) способна как давать кредиты для населения, так и брать у него взаймы. Для этого есть специальный механизм, называемый инвестиционным займом. Он схож с банковским депозитом, только проценты тут для вкладчика более выгодные.
Используя такой займ, МФО увеличивают объем капитала для проведения своей деятельности, а инвесторам достаются достаточно высокие проценты от вложений. Но, конечно, тут есть ряд нюансов, о которых стоит поговорить.
Что собой представляют инвестиционные займы?
Инвестиционным называют такой займ, который МФО берет у инвестора. Механика тут такая же, как и у банковского вклада. То есть инвестору нужно подписать договор с МФО и перечислить указанную в нем сумму средств на баланс выбранной организации.
Та пускает эти средства в оборот. То есть использует их, чтобы давать займы онлайн и оффлайн. А по истечении заранее оговоренного срока возвращает их. За использование денег инвестора МФО начисляет ему проценты, которые могут выплачиваться:
- в конце срока вместе с возвращаемой суммой;
- в виде регулярных платежей каждый месяц или, к примеру, квартал.
Решившись вложить в МФО, нужно понимать, что общая механика хоть и схожа с банковским депозитом, но риски разные. Банковские вклады застрахованы, а вот сможет ли в случае чего вернуть деньги инвесторам микрофинансовая организация – это уже большой вопрос. И если так выйдет, что МФО признают банкротом, а его ресурсов не хватит, чтобы покрыть вложения инвесторов, то они ничего и не получат.
Поэтому не следует слепо инвестировать в первую встречную МФО, а сперва лучше провести небольшой анализ и выбрать организацию понадежнее. Это работает и в обратную сторону. Если пользователь, к примеру, хочет оформить займ на карту с нулевым балансом, то ему тоже нужно сперва провести сравнение, чтобы найти МФО с наилучшими условиями.
Облигации против займов МФО
Решив с выгодой для себя инвестировать в МФО, вкладчик будет выбирать между оформлением займа и покупкой облигаций. По состоянию на осень 2022 года, в государственном реестре Центробанка числится 36 МФО с разными условиями работы. К примеру, есть такие, что предлагают займы со 100% одобрением, есть более строгие и т. д. Из указанных 36 МФО 12 практикуют выпуск облигаций.
Основные различия между облигациями и займами состоят в следующем:
- Порог входа. Чтобы начать инвестировать в облигации, достаточно иметь 1 тыс. рублей и статус «квала». А чтобы сделать инвестиционный займ, нужно обладать суммой в 1.5 млн и выше. Такой порог специально установлен, чтобы отсечь от рисковых инвестиций простых граждан, не обладающих достаточной экспертностью.
- Уровень ликвидности. В договоре об инвестиционном займе может содержаться пункт о частичном или полном досрочном снятии денег. Да, обычно это делается со штрафом, но все же деньги можно в случае необходимости быстро вынуть. Что касается облигаций, то их нужно продавать на бирже в соответствующие дни и время. И торговый объем по ним не очень большой, так что продажа крупного пакета облигаций может растянуться на несколько дней. Однако накопленные к моменту продажи облигаций проценты прибыли никуда не деваются.
- Налоги. В каждому случае прибыль облагается подоходным налогом. Но в случае с облигациями есть возможность уменьшения налогооблагаемой базы.
Если подытожить, то для владельцев крупных сумм займы в МФО выглядят намного более выгодным вариантом инвестиций по сравнению с облигациями, даже несмотря на преимущества последних в виде сохранения процентов прибыли при досрочном выходе.